Existen organismos cuyo propósito es garantizar que el sistema financiero que soporta los créditos hipotecarios esté en buenas manos. Con este objetivo nació la Federal Housing Finance Agency, la cual complementa la archiconocida Administración Federal de Vivienda (FHA).
Como nos parece importante conocer lo que hace, revisaremos sus funciones principales.
¿Cómo nace la FHFA?
La Agencia Federal de Financiamiento para Vivienda es un organismo que apenas está dando sus primeros pasos. Esto es porque fue fundada hace poco más de una década (2008), con motivo de la crisis inmobiliaria que atravesaron Estados Unidos y varias regiones del mundo. Este suceso generó una serie de iniciativas y políticas para evitar que volviera a suceder.
Producto de la HERA o Ley de Vivienda y Recuperación Económica, esta agencia está dedicada a la regulación y supervisión de las empresas Fannie Mae y Freddie Mac.
Además, cumple con vigilar las condiciones generales de funcionamiento del Sistema Bancario Federal de Préstamos Hipotecarios, el cual incluye 11 entidades FHL y la Oficina de Financiamiento.
En la misión principal de este ente se establece que debe asegurar que las compañías de vivienda patrocinadas por el gobierno operen de forma sana y segura.
Esto con el fin de que actúen como fuentes confiables de financiamiento y liquidez para facilitar la inversión comunitaria y los préstamos hipotecarios para el pueblo norteamericano.
Asimismo, la FHFA forma parte de lo que se conoce como Consejo de Supervisión de la Estabilidad Financiera (FSOC). Este organismo está encargado de señalar y resolver cualquier riesgo que pueda afectar la estabilidad financiera del país.
La Agencia Federal de Financiación de Vivienda recibe fondos de sus instituciones afiliadas y no del congreso.
Funciones de la Federal Housing Finance Agency
Esta agencia es un organismo independiente que no está vinculado a la Federal Housing Administration, la cual proporciona seguros hipotecarios para la compra de viviendas. De hecho, esta agencia vino a reemplazar las labores que antes estaban asignadas tanto a la OFHBO como a la FHFB.
Esto quiere decir que la FHFA fue creada para asumir las competencias regulatorias y legales de los entes antes mencionados. Entre sus facultades expandidas, tiene la potestad de ejercer administración judicial o tutela sobre empresas patrocinadas por el gobierno (GSEs).
El ejemplo más notorio de la aplicación de esta custodia lo encontramos en la FHLMC (Federal Home Loan Mortgage Corporation).
Las características principales de la FHFA son los siguientes:
- Esta agencia federal cumple con mantener la disponibilidad de crédito para los estadounidenses y evitar la ejecución hipotecaria para cada uno de estos préstamos.
- La Federal Housing Finance Agency dedica sus esfuerzos a reducir el nivel de riesgo para los contribuyentes. Para ello incentiva la participación del capital privado dentro del mercado inmobiliario.
- Este organismo se preocupa por establecer una nueva infraestructura de securización para viviendas unifamiliares a través de Freddie Mac y Fannie Mae. Esta iniciativa podría ser ajustada eventualmente para ser implementada en el mercado secundario.
Federal Home Loan Bank System
El Sistema Federal de Bancos para Préstamos Hipotecarios fue creado a partir de la Federal Home Loan Bank Act como una empresa patrocinada por el gobierno (GSE) con la intención de apoyar el financiamiento hipotecario y la inversión comunitaria.
Está compuesto por 11 distritos principales a lo largo y ancho de Estados Unidos. Este sistema provee a sus miembros: uniones de crédito, entidades de ahorro, bancos comerciales, aseguradoras e instituciones financieras para desarrollo comunitario con diferentes clases de fondos.
Pueden ser para liquidez a corto plazo, hipotecas, administración de activos/deudas y capital adicional para financiamiento de vivienda.
Ya que casi el 80% de las instituciones prestamistas depende de este sistema, la FHFA realiza evaluaciones anuales in situ y monitoreos externos de la Oficina de Financiamiento y los bancos FHL.
Por otra parte, esta agencia supervisa las actividades relacionadas con vivienda accesible e inversión comunitaria. Esto incluye las asignaciones del programa para vivienda económica.
Logros recientes de la FHFA
El trabajo de esta institución no cesa y vale destacar algunas de sus últimas mejoras:
- La introducción de la app de asistencia para hipotecas, que simplifica el papeleo y concordancia de requisitos, reduciendo el estrés de los solicitantes.
- La mejora del acceso a crédito para solicitantes de hipoteca que tengan un inglés limitado (LEP). Esto incluye un plan multianual del idioma que atiende los problemas más importantes durante el proceso para quienes no hablan inglés.
- El aumento de la transparencia, junto al entendimiento del mercado de financiamiento de vivienda, mediante la distribución de datos e indicadores relevantes, como el Índice de Precios de la Vivienda (House Price Index), la encuesta de la tasa de interés mensual y las bases de datos de uso público, entre otros.
Entidades como la Agencia Federal de Financiamiento para Vivienda sirven para resguardar tus intereses. Si quieres más información sobre otros organismos parecidos, también los encuentras en el comparador de Busconómico.
English: What is the Federal Housing Finance Agency (FHFA)?